INFORMATIE

Vastgoedfonds rendement

Hoeveel rendement krijg ik op een vastgoedfonds?

Een vastgoedfonds laat u meeprofiteren van vastgoed zonder zelf een pand te kopen, te verhuren of te beheren. De belangrijkste vraag voor de meeste beleggers is simpel: wat levert het op? Op deze pagina leest u hoe het rendement van een vastgoedfonds is opgebouwd, wat realistisch is in de huidige markt, en welk rendement Zeker Wonen Fonds III biedt.

Vastgoedfonds rendement

Wat is rendement op een vastgoedfonds?

Het rendement van een vastgoedfonds komt uit twee bronnen. Samen bepalen ze wat u onder de streep overhoudt.

Direct rendement is de opbrengst uit huurinkomsten. Dit is het deel dat maandelijks of per kwartaal aan beleggers wordt uitgekeerd en zorgt voor een voorspelbare kasstroom.

Indirect rendement is de waardestijging van het vastgoed. Panden kunnen in waarde toenemen door renovatie, een betere verhuurbaarheid of marktontwikkeling. Dit deel is minder voorspelbaar dan de huurinkomsten en komt vaak pas aan het einde van de looptijd tot uiting.

Bij het ene fonds ligt de nadruk op stabiele huurinkomsten, bij het andere meer op waardegroei. Hoe die verhouding ligt, bepaalt hoe voorspelbaar het rendement is.

Welk rendement op een vastgoedfonds is realistisch?

Het rendement van een vastgoedfonds schommelt doorgaans tussen de 3% en 8% per jaar. Waar een fonds binnen die bandbreedte valt, hangt af van het type vastgoed, de financiering en de manier waarop het fonds is opgezet. In grote lijnen zijn er drie vormen, elk met een eigen rendementsprofiel.

Belangrijk om te weten: rendement uit het verleden biedt geen garantie voor de toekomst. Factoren als leegstand, renteontwikkeling en onderhoudskosten hebben directe invloed op wat een fonds uiteindelijk oplevert. Een hoger genoemd rendement gaat vrijwel altijd samen met een hoger risico.

1. Directe vastgoedfondsen

Kopen en beheren fysieke panden, zoals woningen of winkels. Het brutorendement ligt vaak rond de 5% tot 6%. Na kosten blijft daar een netto rendement van ongeveer 3% tot 4% van over.

2. Vastgoedobligaties

Deze werken anders. U leent geld uit aan een vastgoedpartij in ruil voor een vaste rente, meestal tussen de 5% en 8,5%, afhankelijk van het risico en uw inleg. De rente staat vooraf vast, wat het rendement voorspelbaar maakt.

3. Vastgoed-ETF's en aandelen (REITs)

Deze koopt u zelf via de beurs. Ze zijn goedkoop in beheer en goed verhandelbaar, maar bewegen mee met de aandelenmarkt en kennen dus koersschommelingen.

De vastgoedfonds rendementen van Zeker Wonen Fondsen

Bij Zeker Wonen Fondsen kiezen wij bewust voor een eenvoudige, transparante structuur zonder verrassingen. U ziet vooraf precies welk rendement bij welke inleg hoort, wat de looptijd is en wanneer u uw rente ontvangt. Geen onduidelijke voorwaarden, maar een vaste rente die maandelijks op uw rekening staat — bij sommige fondsen aangevuld met een winstdeling.

Hieronder ziet u onze fondsen naast elkaar. Elk fonds heeft een eigen structuur, looptijd en instapbedrag, zodat u in één oogopslag kunt vergelijken welk fonds bij uw situatie past.

Zeker Wonen Fonds II

Jaarlijks rendement

5,5%

Een rendement van 5,5% per jaar voor de volledige looptijd, ongeacht marktontwikkelingen.

Deelname vanaf

€5.000

Instappen kan vanaf €5.000. Verhogen is mogelijk in stappen van €1.000 zolang het fonds openstaat.

Rente-uitkering

Per maand

Uw rendement wordt elke eerste week van de maand automatisch op uw rekening bijgeschreven.

Looptijd

5 jaar

Het fonds heeft een vaste looptijd van 5 jaar. Na afloop ontvangt u uw volledige inleg terug, of u verlengt.

Jaarlijkse winstdeling

Ja

Naast de vaste rente deelt u eenmaal per jaar mee in de winst van het fonds. Naast uw maandelijkse rente krijgt u dan een extra bedrag uitgekeerd.

Zeker Wonen Fonds III

Jaarlijks rendement

6 - 7%

Een rendement van tussen de 6 – 7% per jaar voor de volledige looptijd, ongeacht marktontwikkelingen.

Deelname vanaf

€5.000

Instappen kan vanaf €5.000. Verhogen is mogelijk in stappen van €1.000 zolang het fonds openstaat.

Rente-uitkering

Per maand

Uw rendement wordt elke eerste week van de maand automatisch op uw rekening bijgeschreven.

Looptijd

5 jaar

Het fonds heeft een vaste looptijd van 5 jaar. Na afloop ontvangt u uw volledige inleg terug, of u verlengt.

Zekerheid

Ja

Op dit fonds rust een eerste recht van hypotheek. Gaat er iets mis, dan staan beleggers vooraan bij de opbrengst.

Zeker Wonen Bridge Fonds

Jaarlijks rendement

6,5%

Een vast rendement van 6,5% per jaar voor de volledige looptijd, ongeacht marktontwikkelingen.

Deelname vanaf

€100.000

Instappen kan vanaf €100.000. Verhogen is mogelijk in stappen van €25.000 zolang het fonds openstaat.

Rente-uitkering

Per maand

Uw rendement wordt elke eerste week van de maand automatisch op uw rekening bijgeschreven.

Looptijd

6 – 18 maanden

De looptijd varieert tussen 6 en 18 maanden, afhankelijk van de onderliggende vastgoedtransactie. Na afloop ontvangt u uw volledige inleg terug, of u verlengt.

Jaarlijkse winstdeling

Ja

Naast de vaste rente deelt u eenmaal per jaar mee in de winst van het fonds. Naast uw maandelijkse rente krijgt u dan een extra bedrag uitgekeerd.

Rekenvoorbeelden

Uw inleg bepaalt het rentepercentage. Onderstaande voorbeelden geven een beeld van de maandelijkse rente-uitkering bij Zeker Wonen Fonds III. De bedragen zijn indicatief.

Voorbeeld 1

De deelname kan worden verhoogd in stappen van €1.000.

Voorbeeld 2

De deelname kan worden verhoogd in stappen van €1.000.

Voorbeeld 3

De deelname kan worden verhoogd in stappen van €25.000.

Hoe het vastgoedfonds rendement van Fonds III is opgebouwd

Huurinkomsten

De panden die het fonds aankoopt leveren stabiele maandelijkse huur op. Deze huurstroom vormt de basis voor de rente-uitkering aan beleggers.

Renovatie en verbetering

Door panden technisch en commercieel te verbeteren, stijgt de verhuurbaarheid en vaak ook de waarde. Denk aan onderhoud, modernisering, betere energielabels en een slimmere indeling.

Aankoop onder marktwaarde

Vastgoed in verhuurde staat kan vaak scherper worden aangekocht. Daardoor ontstaat direct ruimte tussen de aankoopprijs en de marktwaarde, wat bijdraagt aan de stabiliteit van het fonds.

Het rendement binnen Fonds III rust op drie pijlers.

Rendement met zekerheid als basis

Een hoger rendement zegt weinig zonder de zekerheden eronder. Bij Fonds III is de belangrijkste daarvan het eerste recht van hypotheek, dat op elk pand wordt gevestigd ten gunste van de Stichting Obligatiehouders Wonen Fondsen.

Dat betekent dat de stichting namens alle beleggers als eerste schuldeiser wordt erkend op het onderliggende vastgoed. Beleggers hebben daarmee de hoogste rangorde bij een calamiteit en een tastbaar onderpand in de vorm van onroerend goed. Een beschermingsniveau dat bij veel andere vastgoedobligaties ontbreekt.

Daarnaast brengt Fonds III geen instapkosten, uitstapkosten of emissiekosten in rekening. Van elke ingelegde euro gaat €0,92 rechtstreeks naar het vastgoed. Zo komt de volledige rentevergoeding ten goede aan de belegger.

Rendement en belasting (box 3)

Vastgoed dat u privé aanhoudt valt in Nederland in box 3. In 2026 rekent de Belastingdienst met een forfaitair rendement in box 3 over de waarde van uw vermogen, waarover u belasting betaalt. Vanaf 2028 wil de overheid overstappen op een heffing op basis van het werkelijke rendement, waarbij huurinkomsten jaarlijks worden belast en waardestijging pas bij verkoop.

Of dit voor u voordelig of nadelig uitpakt, hangt volledig af van uw persoonlijke situatie en de manier waarop u belegt. Wij geven geen fiscaal advies. Laat u hierover altijd door een financieel adviseur of accountant informeren.

Transparantie boven alles

Meer weten? Vraag de brochure aan

FAQ

Veelgestelde vragen over vastgoedfonds rendement

Wat is een goed rendement op een vastgoedfonds?

Dat hangt af van de vorm en het risico. Directe vastgoedfondsen komen na kosten vaak uit op 3% tot 4% netto, vastgoedobligaties bieden meestal een vaste rente tussen 5% en 8,5%. Een hoger rendement gaat vrijwel altijd samen met een hoger risico, dus let niet alleen op het percentage maar ook op de zekerheden eronder.

Wat is het verschil tussen direct en indirect rendement?

Direct rendement is de opbrengst uit huurinkomsten, die periodiek wordt uitgekeerd. Indirect rendement is de waardestijging van het vastgoed, die vaak pas op langere termijn zichtbaar wordt. Direct rendement is voorspelbaar, indirect rendement is grilliger.

Is mijn rendement gegarandeerd?

Bij onze huidige fondsen (Fonds III en het Bridge Fonds) is het rendement contractueel vastgelegd in de obligatievoorwaarden voor de volledige looptijd — een vaste rentevergoeding, geen variabel of beoogd rendement. Bij eerdere fondsen kon hier een winstdeling bovenop komen, afhankelijk van het gerealiseerde resultaat. Beleggen brengt echter altijd risico’s met zich mee en volledige zekerheid bestaat niet.

Hoeveel geld heb ik nodig om te beginnen?

Bij Zeker Wonen Fondsen kunt u instappen vanaf €5.000 bij Fonds III, of vanaf €100.000 bij het Bridge Fonds. Bij Fonds III kan de deelname worden verhoogd in stappen van €1.000: vanaf €25.000 geldt een rente van 6,5% en vanaf €100.000 ontvangt u 7% per jaar.

Zijn er bijkomende kosten?

Nee. Er worden geen instap-, uitstap- of emissiekosten in rekening gebracht aan beleggers.